Глобальный дефицит оперативной памяти переформатирует рынок потребительской электроники

1 час назад

© Сгенерировано ИИ

Кризис предложения на мировом рынке полупроводников продолжает обостряться. В первом квартале 2026 года стоимость оперативной памяти для мобильных устройств увеличилась в два раза, а во втором квартале ценовая динамика продемонстрировала дополнительный полуторакратный рост. Текущая конъюнктура вынуждает крупных игроков пересматривать производственные цепочки — в индустрии активно обсуждаются намерения Huawei развернуть собственные мощности по выпуску платформ DRAM. Аналитическая служба газеты «Известия» представила разбор факторов, определивших жесткую нехватку чипов, и влияния этого процесса на параметры потребительских гаджетов.

Почему возник дефицит чипов

Главным катализатором сырьевого дисбаланса стал ажиотажный спрос со стороны индустрии искусственного интеллекта. Массовое появление профильных стартапов и расширение вычислительных платформ сформировали дефицит чипов оперативной памяти DRAM и флеш-памяти NAND, используемой в SSD-накопителях, смартфонах и планшетах.

Ситуация усугубилась стратегическими просчетами вендоров. Производители, пережившие резкие колебания спроса в период пандемии COVID-19, столкнулись с последующим спадом интереса к DRAM и были вынуждены законсервировать часть мощностей. В течение 2024–2025 годов компании воздерживались от крупных инвестиций в расширение фабрик, что заложило основу для текущего структурного голода.

Выпуск сверхбыстрой многослойной памяти (High Bandwidth Memory, HBM) для нейросетей оказался коммерчески более привлекательным, чем снабжение сегмента пользовательской электроники. Финансовые отчеты лидеров ИТ-сектора подтверждают этот приоритет:

Кто контролирует мировое производство памяти

Дополнительным фактором ценового ралли выступает критическая концентрация производства у ограниченного пула поставщиков. По сведениям Counterpoint Research, в первом квартале 2026 года 99% глобального рынка DRAM и HBM контролируется всего пятью компаниями:

Рыночное доминирование удерживают южнокорейские производители. Являясь чеболями — многоотраслевыми монополиями под управлением семейных кланов — они пользуются преференциями со стороны государства и фактически не конкурируют между собой. Отраслевые аналитики классифицируют эту структуру как легализованный картель, способный единолично диктовать ценовые условия розничным брендам.

Ситуацию подогревают и геополитические риски. Стремление США, Китая, Евросоюза, России и ряда азиатских государств к обеспечению суверенитета в сфере цифровых услуг подстегивает разработку национальных ИИ-моделей. Развертывание суверенных суперкомпьютеров требует колоссальных объемов памяти, что окончательно вымывает свободные резервы с коммерческого рынка.

Как дефицит меняет характеристики гаджетов

Реакцией розничного сегмента на удорожание кремниевых пластин стала так называемая «железная шринкфляция» — урезание технических параметров устройств ради сохранения или незначительного повышения их конечной стоимости.

Мониторинг глобального бизнеса, проведенный специалистами НИУ ВШЭ, фиксирует ухудшение комплектации базовых линеек электроники. В 2024–2025 годах отраслевым стандартом для ноутбуков среднего класса считались 16 Гбайт оперативной памяти. Сегодня ведущие бренды — Apple, Acer и Dell — массово возвращаются к конфигурациям на 8 Гбайт. Сходная тенденция к сокращению емкости модулей наметилась в новых мобильных телефонах Motorola и Google Pixel.

При этом удержать прежние ценники производителям все равно не удается. Корпорация Apple уже анонсировала повышение стоимости MacBook и iPad в пределах 15–20%. К аналогичному пересмотру прайс-листов в сторону увеличения готовятся Lenovo и Samsung.

Кто справляется с кризисом лучше всех

Текущие реалии меняют расстановку сил среди производителей цифровой техники. Наиболее устойчивыми оказались компании с замкнутым циклом производства — Apple и Samsung легче переносят кризис благодаря наличию собственных полупроводниковых фабрик. В серверном сегменте бенефициаром ИИ-бума стала американская Dell, зафиксировавшая рекордный рост доходов.

В китайском секторе наиболее адаптивной оказалась Huawei. Компания минимизировала зависимость от импортной компонентной базы, отказалась от операционной системы Android и сейчас готовится к запуску независимых конвейеров по выпуску чипов DRAM. В текущих реалиях технологическая автономность стала главным фактором выживания.

Конъюнктура повлияла и на поведение инвесторов. Ранее полупроводниковая отрасль считалась цикличной: за всплеском продаж в пандемию последовал закономерный спад из-за нормализации логистики, что заставляло фонды с настороженностью относиться к вложениям на фоне растущей себестоимости платформ. Сейчас отношение изменилось — инвесторы начали рассматривать крупные технологические холдинги как объекты для долгосрочных стратегических вложений, защищенные гарантированным спросом.

Что изменится на рынке к 2028 году

По оценкам экспертов, дефицит оперативной памяти сохранится в течение ближайших двух-трех лет. Ввод в эксплуатацию новых фабрик требует времени: к примеру, Micron рассчитывает вывести строящийся завод в Нью-Йорке на проектную мощность лишь к началу 2029 года. Некоторое замедление темпов удорожания чипов возможно только в случае критического падения покупательской способности населения и отказа брендов закупать DRAM по пиковым ставкам.

Аппаратный голод приведет к вынужденному увеличению жизненного цикла гаджетов со стороны пользователей. На этом фоне международные регуляторы ужесточают требования к производителям. В США формируется добровольный стандарт качества, а в Евросоюзе с середины 2025 года вводится обязательная техническая маркировка смартфонов и планшетов. Наряду с показателями энергоэффективности на ней будет отражаться реальный индекс ремонтопригодности и расчетный срок службы устройства.

Параллельно кризис стимулирует эволюцию архитектуры ИИ. Нехватка мощностей в облачных дата-центрах ускоряет перенос вычислительных процессов непосредственно на конечные устройства пользователей (Edge AI). Аналитики ВШЭ ожидают, что к 2027 году более 80% смартфонов премиум-класса будут оснащены локальными ИИ-агентами, функционирующими без постоянного подключения к сети. В свою очередь, OpenAI уже декларирует планы по выпуску первого ИИ-смартфона собственной разработки в 2027 году.